Zoals zovele gebouwen in Coral Gables is de Alhambra watertoren gebouwd door George Merrick. De constructie is tweedelig met een stalen reservoir ommuurd door een aantrekkelijkere beton- en houtstructuur. In de beginjaren voorzag de watertoren de inwoners van Coral Gables van water, dat werd echter al in 1931 stopgezet. Coral Gables redde de toren van de afbraak door het in 1958 over te kopen waarna ze de toren in zijn oorspronkelijke staat herstelden. Sindsdien is het een gerespecteerde historische site in de stad.
